Options

Brief description

• Amerikanische Optionen, • Pay-Off-Funktionen für europäische Calls und Puts, • Pay-Off-Diagramme einfacher Optionsstrategien, • Binomialbäume zur Darstellung des stochastischen Prozesses des Underlyings, • arbitragefreie Bewertung von europäischen Calloptionen im Binomialbaum, • stochastische Differentialgleichung und geometrische Brownsche Bewegung, • Black Scholes Formel, • Put-Call-Parität, • die Griechen, • Aufbau delta- und gammaneutraler Positionen, • Bewertung von Optionen auf Aktien mit Dividendenausschüttung, auf Aktienindizes, auf Forwards, auf Zinsen, auf Anleihen und auf Swaps, • Typen exotischer Optionen

Mode of delivery

Präsenzveranstaltung

Type

Pflichtfach

Recommended or required reading and other learning resources/tools

Übungsblätter

Planned learning activities and teaching methods

ILV, Vortrag, Übungsaufgaben, Quizzes, Gruppenarbeit, Gastvorträge, Diskussion.

Assessment methods and criteria

Immanente Leistungsfeststellung (Mitarbeit) und schriftliche Prüfung.

Prerequisites and co-requisites

Finanzmathematik/Statistik

Infos

Degree programme

Banking and Finance (engl.)

ECTS Credits

3.00

Language of instruction

German

Curriculum

Full-Time

Academic year

2025

Semester

3 WS

Incoming

No

Learning outcome

Nach erfolgreichem Abschluss der Lehrveranstaltung sind die Studierenden in der Lage, • die zahlreichen Arten von Optionen, die auf den Finanzmärkten gehandelt werden, zu benennen, • die grundlegenden organisatorischen und institutionellen Charakteristika von Optionsbörsen zu erläutern, • die Gewinn- und Verlustprofile einfacher Optionen zu beschreiben und widerzugeben • die grundlegenden Prinzipien und Formeln zur Bewertung von einfachen Optionen anzuwenden, • die relevanten Optionskennzahlen zu interpretieren und • ein Portfolio mit Optionen zu steuern.

Course code

1229-19-01-VZ-EN-28